DER AKTIONÄR – Unsere App
Corestate übernimmt führende Finanzierungsplattform und vervollständigt sein Finanzierungsangebot durch Private Debt Lösungen im Immobilienbereich
^
DGAP-News: Corestate Capital Holding S.A. / Schlagwort(e):
Firmenübernahme/Immobilien
Corestate übernimmt führende Finanzierungsplattform und vervollständigt sein
Finanzierungsangebot durch Private Debt Lösungen im Immobilienbereich
14.01.2021 / 21:25
Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent / Herausgeber verantwortlich.
---------------------------------------------------------------------------
Corestate übernimmt führende Finanzierungsplattform und vervollständigt sein
Finanzierungsangebot durch Private Debt Lösungen im Immobilienbereich
* Übernahme der Aggregate Financial Services ("AFS"), einer
Finanzierungsplattform und volllizensierten Wertpapierhandelsbank, als
wichtiger Meilenstein zur Stärkung von Corestates Private Debt-Angebot
* Weiterentwicklung und Komplettierung des erfolgreichen
Mezzanine-Geschäfts mit neuen Produkten, komplementären Dienstleistungen
und regionaler Verbreiterung
* AFS erwirtschaftet auf Stand-Alone-Basis zwischen EUR 15 Millionen und EUR
20 Millionen EBITDA für 2021 und mindestens weitere EUR 10 Millionen an
Synergien pro Jahr
* Netto-Kaufpreis in Höhe von EUR 113 Millionen im Wesentlichen durch 8,5
Millionen neue Aktien finanziert
* AFS-Gründer Sebastian Ernst und Johannes Märklin werden in den Vorstand
berufen
Luxemburg, 14. Januar 2021 - Corestate Capital Group ("Corestate"), ein
führender unabhängiger Investment-Manager für Immobilien in Europa, hat
heute die vollständige Übernahme der Aggregate Financial Services GmbH
("AFS"), einer führenden Finanzierungsplattform und volllizensierten
Wertpapierhandelsbank aus Frankfurt, bekanntgegeben.
Mit dieser Akquisition baut das Unternehmen seine marktführende Position bei
Finanzierungen von Immobilienentwicklung ebenso wie anderer
Immobilienbereiche entscheidend aus. Zentraler Bausteine der Transaktion
bildet auch der Erwerb einer Wertpapierhandelsbank in Verbindung mit einem
breiten Produktangebot für maßgeschneiderte Finanzierungslösungen im
Immobiliensektor. Im Ergebnis werden die komplementären und hochprofitablen
Geschäftsmodelle der AFS und der Helvetic Financial Services ("HFS"),
Corestates Private Debt-Geschäft vereint. Als Folge wird Corestate eine
starke Marktstellung als Finanzierungsplattform über den gesamten
Immobilien-Lebenszyklus mit einzigartigem Cross-Selling-Potenzial einnehmen.
Als Teil der Transaktion werden die AFS-Gründer und Gesellschafter Sebastian
Ernst und Johannes Märklin mit sofortiger Wirkung sowie mit einer Laufzeit
von drei Jahren in den Vorstand der Corestate berufen und darüber hinaus
künftig dem Verwaltungsrat der HFS angehören.
René Parmantier, CEO Corestate: "Die Erfahrungen und Kompetenzen von AFS
ergänzen unsere Stärken im Bereich Mezzanine perfekt. Diese wertsteigernde
Akquisition ermöglicht uns, für unser bereits sehr erfolgreiches Segment
Private Debt ein neues Wachstumskapital aufzuschlagen - und das sowohl auf
der Kunden- als auch auf unserer Angebotsseite. Ich freue mich, dass sich
die erfahrenen und hochmotivierten neuen Kollegen der AFS uns anschließen
und ihren exzellenten Track-Record sowie ein herausragendes Netzwerk zu
institutionellen Investoren in Deutschland und Europa einbringen. Gemeinsam
werden wir im Team in den kommenden Jahren nicht nur das
Finanzierungsgeschäft deutlich steigern, sondern auch signifikante
Cross-Selling-Potenziale heben."
Corestates Aufsichtsratsvorsitzender Friedrich Munsberg kommentiert: "Seit
vielen Jahren gehören Sebastian Ernst und Johannes Märklin zu den
profiliertesten deutschen Experten im Bereich Private Debt. Daher freuen wir
uns sehr, dass sie langfristig als Vorstandsmitglieder das dynamische
Wachstum in diesem Bereich begleiten werden. Sie werden künftig zusammen mit
dem bisherigen Vorstand das erfolgreiche HFS-Geschäft weiter stärken und
verantworten darüber hinaus die Integration der AFS in die
Gesamt-Organisation, samt der damit einhergehenden signifikanten Synergien."
Sebastian Ernst, Managing Partner der AFS: "Die Verbindung aus der
Marktposition der HFS und der Strukturierungsexpertise der AFS mit Primär-
und Sekundärmarktabdeckung ergibt eine einmalige Angebotspalette für
Investoren und Immobilienunternehmen." Johannes Märklin, ebenfalls Managing
Partner der AFS, ergänzt: "Gerade jetzt, da klassische Banken ihre
Kreditvergabe deutlich restriktiver handhaben, eröffnet die Bündelung der
sich nahezu perfekt ergänzenden Geschäftsmodelle von AFS und HFS
hervorragende organische Wachstumschancen und die Möglichkeit, sich
frühzeitig weitere substanzielle Marktanteile im dynamischen
Private-Debt-Segment zu sichern."
AFS wurde von Sebastian Ernst und Johannes Märklin 2018 gegründet, ist
seitdem sehr schnell gewachsen und hat Finanzierungen für Immobilienkunden
im Volumen von mehr als EUR 3 Milliarden realisiert. Die Schwerpunkte liegen
auf Finanzierungslösungen in den Bereichen Akquisition, Entwicklung,
Bauumsetzung und Bestandsimmobilien. Die Ertragsbasis wird darüber hinaus
durch entsprechende Primärmarktemissionen und den dazugehörigen
Sekundärmarkthandel ergänzt. Die erworbene Plattform wird umfangreiche
Synergieeffekte bieten. Damit wird Corestates Wertschöpfungskette aus dem
Finanzierungsgeschäft, insbesondere im Mezzanine-Bereich, vervollständigt
und die Kundenbasis stark erweitert. AFS verfügt über ein Team von mehr als
20 hochspezialisierten Mitarbeitern sowie eine Lizenz nach §32 KWG für
Emission, Eigenhandel und Platzierung von Finanzinstrumenten.
Als eigenständiges Unternehmen erwartet AFS für 2021 basierend auf einer
konkreten, bereits in Teilen realisierten Transaktions-Pipeline zwischen EUR
25 Millionen und EUR 30 Millionen Umsatz und zwischen EUR 15 Millionen und EUR 20
Millionen EBITDA. Darüber hinaus rechnet Corestate bis 2023 mit jährlichen
Ertrags- und Kostensynergien in Höhe von mindestens EUR 10 Millionen.
Der Erwerb erfolgt im Zuge eine Kapitalerhöhung gegen Sacheinlage durch
Ausgabe von 8,5 Millionen neuen Corestate-Aktien sowie eine Barkomponente
von EUR 5 Millionen. Auf Basis des Schlusskurses am 14. Januar 2021 von EUR
14,73 und unter Berücksichtigung von, basierend auf dem vorläufigen Zahlen
für 2020, EUR 17 Millionen Barmitteln ergibt sich ein Nettokaufpreis von EUR 113
Millionen. Dies ist ein signifikanter Abschlag zum fundamentalen Wert der
AFS von über EUR 170 Millionen. Als zusätzlicher variabler
Kaufpreisbestandteil wurde für den Fall, dass in den nächsten drei Jahren
das EBITDA vor Synergieeffekte um mehr als 50% steigt, eine
Kaufpreiserhöhung um weitere 1,5 Millionen neue Aktien vereinbart. Die
Akquisition wird in beiden Fällen ergebnisseitig wertsteigernd sein. Der
Abschluss der Transaktion wird nach Genehmigung durch die zuständigen
Aufsichtsbehörden für das zweite Quartal 2021 erwartet.
Sebastian Ernst und Johannes Märklin binden sich über einem langfristigen
Lock-up ihrer Aktien an Corestate und bekräftigen damit gleichzeitig ihr
nachhaltiges Engagement im Unternehmen und für alle Stakeholder.
Der von Corestate vor Monaten eingeschlagene Kurs zur Reduzierung der
Nettofinanzverschuldung wird basierend auf einem strukturierten
Platzierungsprozess von bilanziellen Vermögenswerten wie geplant umgesetzt.
Vor diesem Hintergrund ist es weiterhin auch der klare Anspruch bis zum
Jahresende 2021 den Financial Leverage, also das Verhältnis von
Nettofinanzverbindlichkeiten zu EBITDA, in den Korridor von 2x bis 3x
zurückzuführen.
Die Transaktion wird von J.P. Morgan als alleiniger Financial Advisor und
von White & Case als Legal Advisor begleitet.
Pressekontakt
Jorge Person
T: +49 69 3535630-136 / M: +49 162 2632369
jorge.person@corestate-capital.com
Investor Relations Kontakt
Mario Groß
T: +49 69 3535630-106 / M: +49 162 1036025
ir@corestate-capital.com
Über CORESTATE Capital Holding S.A.
CORESTATE Capital Holding S.A. (CORESTATE) ist ein Investmentmanager und
Co-Investor mit einem verwalteten Vermögen von deutlich über EUR 28 Mrd. Als
eine voll integrierte Immobilien-Plattform bietet CORESTATE seinen Kunden
fundierte Expertise in den Bereichen Investment- und Fonds Management sowie
Immobilien-Management Services aus einer Hand. Das Unternehmen ist
international als angesehener Geschäftspartner für institutionelle
Investoren sowie vermögende Privatanleger tätig. Die Gesellschaft hat ihren
Hauptsitz in Luxemburg und verfügt über 42 weitere Büros unter anderen in
Frankfurt, London, Paris, Madrid, Zürich und Amsterdam. CORESTATE
beschäftigt rund 800 Mitarbeiter und ist an der Frankfurter Wertpapierbörse
(SDAX) notiert. Weitere Informationen finden Sie unter
www.corestate-capital.com.
Zukunftsgerichtete Aussagen und Disclaimer
Wichtige Hinweise
Diese Mitteilung darf weder direkt noch indirekt in den Vereinigten Staaten
von Amerika (einschließlich ihrer Territorien und Besitztümer), Australien,
Japan, Südafrika oder einer anderen Rechtsordnung, in der eine solche
Mitteilung rechtswidrig sein könnte, veröffentlicht, verteilt oder
übertragen werden. Die Verbreitung dieser Bekanntmachung kann in bestimmten
Rechtsordnungen gesetzlich eingeschränkt sein, und Personen, die im Besitz
dieses Dokuments oder der hierin enthaltenen Informationen sind, sollten
sich über solche Einschränkungen informieren und diese beachten. Jede
Nichteinhaltung dieser Beschränkungen kann eine Verletzung der
Wertpapiergesetze einer solchen Rechtsordnung darstellen.
Diese Mitteilung stellt weder ein Angebot noch eine Aufforderung zur Abgabe
eines Angebots zum Kauf von Wertpapieren der Corestate Capital Holding S.A.
(die "Gesellschaft") oder ihrer Tochtergesellschaften dar. Weder diese
Bekanntmachung noch deren Inhalt darf als Grundlage für ein Angebot in
irgendeiner Rechtsordnung dienen oder in Verbindung mit einem solchen
Angebot als verbindlich angesehen werden. Die angebotenen Wertpapiere werden
und wurden nicht gemäß dem U.S. Securities Act von 1933 in der jeweils
gültigen Fassung (der "Securities Act") registriert und dürfen in den
Vereinigten Staaten weder angeboten noch verkauft werden, es sei denn, sie
sind registriert oder von den Registrierungsanforderungen des Securities Act
befreit.
Es wurden keine Maßnahmen ergriffen, die ein Angebot oder einen Erwerb der
Wertpapiere oder eine Verbreitung dieser Mitteilung in einer Rechtsordnung
erlauben würden, in der eine solche Maßnahme ungesetzlich wäre. Personen, in
deren Besitz diese Mitteilung gelangt, sind verpflichtet, sich über solche
Beschränkungen zu informieren und diese einzuhalten.
Diese Mitteilung stellt keinen Prospekt und keine Werbung dar für Zwecke der
Verordnung (EU) 2017/1129, in ihrer gültigen Fassung, einschließlich
relevanter Delegierter Rechtsakte und Durchführungsrechtsakte.
Diese Mitteilung kann zukunftsgerichtete Aussagen, Schätzungen, Meinungen
und Prognosen in Bezug auf die erwarteten zukünftigen Ergebnisse des
Unternehmens enthalten ("zukunftsgerichtete Aussagen"). Diese
zukunftsgerichteten Aussagen können durch die Verwendung von
zukunftsgerichteter Terminologie identifiziert werden, einschließlich der
Begriffe 'glaubt', 'schätzt', 'geht davon aus', 'erwartet', 'beabsichtigt',
'kann', 'wird' oder 'sollte' oder jeweils deren negative oder andere
Abweichungen oder vergleichbare Terminologien. Diese zukunftsgerichteten
Aussagen umfassen alle Angelegenheiten, die keine historischen Fakten sind.
Zukunftsgerichtete Aussagen basieren auf den aktuellen Ansichten,
Erwartungen und Annahmen der Führung des Unternehmens und sind mit
bedeutenden bekannten und unbekannten Risiken und Unsicherheiten verbunden,
die dazu führen könnten, dass die tatsächlichen Ergebnisse, Leistungen oder
Ereignisse erheblich von den in solchen Aussagen ausgedrückten oder
implizierten Ergebnissen, Leistungen oder Ereignissen abweichen.
Zukunftsgerichtete Aussagen sollten nicht als Garantien für zukünftige
Leistungen oder Ergebnisse gelesen werden und sind nicht notwendigerweise
genaue Angaben darüber, ob solche Ergebnisse erzielt werden oder nicht. Alle
hierin enthaltenen zukunftsgerichteten Aussagen gelten nur zum Zeitpunkt der
Veröffentlichung dieser Mitteilung. Wir übernehmen keine Verpflichtung und
erwarten auch nicht, die hierin enthaltenen Informationen,
zukunftsgerichteten Aussagen oder Schlussfolgerungen öffentlich zu
aktualisieren oder zu revidieren oder neue Ereignisse oder Umstände
widerzuspiegeln oder Ungenauigkeiten zu korrigieren, die nach dem Datum
dieser Bekanntmachung offensichtlich werden, sei es aufgrund neuer
Informationen, zukünftiger Ereignisse oder aus anderen Gründen. Die
Gesellschaft übernimmt keine wie auch immer geartete Haftung in Bezug auf
das Erreichen solcher zukunftsgerichteter Aussagen und Annahmen.
---------------------------------------------------------------------------
14.01.2021 Veröffentlichung einer Corporate News/Finanznachricht,
übermittelt durch DGAP - ein Service der EQS Group AG.
Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent / Herausgeber verantwortlich.
Die DGAP Distributionsservices umfassen gesetzliche Meldepflichten,
Corporate News/Finanznachrichten und Pressemitteilungen.
Medienarchiv unter http://www.dgap.de
---------------------------------------------------------------------------
Sprache: Deutsch
Unternehmen: Corestate Capital Holding S.A.
4, Rue Jean Monnet
L-2180 Luxemburg
Luxemburg
Telefon: +49 69 3535630-107
Fax: +49 69 3535630-29
E-Mail: IR@corestate-capital.com
Internet: www.corestate-capital.com
ISIN: LU1296758029
WKN: A141J3
Indizes: SDAX
Börsen: Regulierter Markt in Frankfurt (Prime Standard);
Freiverkehr in Berlin, Düsseldorf, München, Stuttgart,
Tradegate Exchange
EQS News ID: 1160785
Ende der Mitteilung DGAP News-Service
---------------------------------------------------------------------------
1160785 14.01.2021
°
Quelle: dpa-AFX
